本周是2022 年11 月第1 周，市場大幅反彈，北向資金凈流出50.11 億元。新能源賽道回歸帶動市場人氣恢復，消費板塊受消息面刺激回暖走高，本周申萬一級汽車、食品飲料板塊漲幅居前；同花順概念供銷社、鹽湖提鋰等概念漲幅較大，供銷社概念大漲主要原因為題材較新，受短線資金熱炒，鹽湖提鋰概念走強主要原因為海外限制鋰礦投資，利好國內鋰礦資源上市公司。

 

      對于后市，建議圍繞基本面和政策面進行布局，我們建議優選確定性強、行業景氣度持續、政策大力支持板塊，建議重點關注增長與估值匹配的成長型制造業企業的投資機會：

 

      1、前三季度全國主要發電企業電源工程完成投資3926 億元，同比增長25.1%，電網工程完成投資3154 億元，同比增長9.1%，全國累計風電裝機容量約3.5 億千瓦，同比增長16.9%，太陽能發電裝機容量約3.6 億千瓦，同比增長28.8%，電力領域投資和新能源裝機繼續保持快速增長，帶動整個產業鏈的景氣度繼續上行，建議重點關注海風、儲能、線纜等板塊，重點配置基本面良好超跌個股。相關標的：明陽智能、智光電氣、中天科技、東方電纜等；

 

      2、新能源車在政策支持下滲透率逐步提升，配套充換電設施數量也在快速增長，疊加海外需求旺盛，充換電產業進入快速發展階段，相關上市公司的盈利能力持續改善，根據iFinD 數據顯示，充電樁概念177 家上市公司中，有72 家公司前三季度歸屬于上市公司股東的扣除非經常性損益的凈利潤同比增長超過了20%，換電概念49 家上市公司中，有16 家公司前三季度歸屬于上市公司股東的扣除非經常性損益的凈利潤同比增長超過了20%，在各地陸續出臺的充換電基礎設施規劃刺激下，市場規模有望實現高速增長，相關標的：通合科技、盛弘股份、萬馬股份等。

 

      市場一周表現

 

      2022 年11 月4 日周五，截止收盤，本周上證指數上漲5.31%，收3070.80 點，深證成指上漲7.55%，創業板指上漲8.92%。板塊方面,申萬一級各行業本周均實現上漲，漲幅居前的為汽車、食品飲料、社會服務，分別上漲12.74%、11.18%、10.78%。

 

      申萬31 個一級行業分類中，基建產業鏈相關的有建筑裝飾、建筑材料、電力設備、機械設備、通信5 個一級指數，漲跌情況分別為建筑裝飾上漲2.83%、建筑材料上漲6.24%、電力設備上漲9.99%、機械設備上漲7.09%、通信上漲4.15%。