投资要点

 

    本周中芯国际发布签订合作框架协议的公告，称拟建设12 英寸晶圆代工生产线项目，提供28~180nm 技术节点代工服务，规划产能10 万片/月，项目投资总额为75 亿美元，彰显了中芯国际继续推进扩产规划的信心和意志。我们继续看好国内存储厂及晶圆厂为了抢占全球份额不断推进的扩产力度及持续性，叠加核心供应链自主可控进程的进一步推进，设备材料零部件国产替代大势所趋，建议关注相关龙头公司北方华创、安集科技、拓荆科技、华海清科概念股、芯源微、江丰电子、鼎龙股份、新莱应材、富创精密（待上市）等。

 

    汽车电动化智能化大势所趋，建议关注在此过程中持续受益的相关芯片公司，主要包括功率半导体公司士兰微、斯达半导龙头股、闻泰科技，汽车MCU龙头兆易创新以及车规级隔离芯片新贵纳芯微等。

 

    消费电子今年整体果链的确定性较高，在去年供应链扰动导致的业绩低基数上，今年消费电子品牌公司和果链标的业绩增速可期，另外年底大客户的头盔发布在即，有望催化情绪，整体估值有望迎来修复，建议投资者关注拥有自己品牌渠道和新产品占比较高的公司，比如立讯精密、长盈精密、传音控股、欣旺达龙头股、珠海冠宇、大族激光、光峰科技、安克创新、歌尔股份和东山精密等。

 

    风险提示：1、行业景气度下滑。2、行业制造管理龙头股成本上升。

 

数据推荐

最新投资评级目标涨幅排名上调投资评级 下调投资评级机构龙头股关注度行业关注度股票综合评级首次评级股票

 

客户服务热线：4000520066　　 欢迎批评指正