關于發布《基金管理公司投資管理人員管理指導意見》的通知

　　　　　　　　　　 　　證監基金字[2006]226號



各基金管理公司：

　　為規范基金管理公司投資管理人員的行為，加強對投資管理人員的管理，保障基金份額持有人的合法權益，我會制定了《基金管理公司投資管理人員管理指導意見》，現予以發布，請遵照執行。



　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　二○○六年十月二十七日



　　第一章 總則

　　第一條 為了指導基金管理公司（以下簡稱公司）投資管理人員的執業行為，完善公司內部控制，保障基金份額持有人的合法權益，根據證券投資基金法律法規，制定本指導意見。

　　第二條 本指導意見所稱投資管理人員，是指下列在公司負責基金投資、研究、交易的人員以及實際履行相應職責的人員:

　　（一）公司投資決策委員會成員；

　　（二）公司分管投資、研究、交易業務的高級管理人員；

　　（三）公司投資、研究、交易部門的負責人；

　　（四）基金經理、基金經理助理；

　　（五）中國證監會規定的其他人員。

　　第三條 投資管理人員應當誠實守信、獨立客觀、專業審慎、勤勉盡責。

　　第四條 公司應當按照本指導意見，結合公司實際情況，建立投資管理人員相關管理制度，健全公司有關投資風險控制制度，加強對投資管理人員執業行為的管理。

　　第五條 中國證監會及相關派出機構依法對投資管理人員進行監督管理，中國證券業協會依法對投資管理人員進行自律管理。

　　第二章 基本行為規范

　　第六條 投資管理人員應當維護基金份額持有人的利益。在基金份額持有人的利益與公司、股東及與股東有關聯關系的機構和個人等的利益發生沖突時，投資管理人員應當堅持基金份額持有人利益優先的原則。

　　投資管理人員不得利用基金財產或利用管理基金份額之便向任何機構和個人進行利益輸送，不得從事或者配合他人從事損害基金份額持有人利益的活動。

　　第七條 投資管理人員應當嚴格遵守法律、行政法規、中國證監會及基金合同的規定，執行行業自律規范和公司各項規章制度，不得為了基金業績排名等實施拉抬尾市、打壓股價等損害證券市場秩序的行為，或者進行其他違反規定的操作。

　　第八條 投資管理人員應當恪守職業道德，信守對基金份額持有人、監管機構和公司作出的承諾，不得從事與履行職責有利益沖突的活動。

　　第九條 投資管理人員應當獨立、客觀地履行職責，在作出投資建議或者進行投資活動時，不受他人干預，在授權范圍內就投資、研究等事項作出客觀、公正的獨立判斷。

　　第十條 投資管理人員應當公平對待不同基金份額持有人，公平對待基金份額持有人和其他資產委托人，不得在不同基金財產之間、基金財產和其他受托資產之間進行利益輸送。

　　第十一條 投資管理人員應當樹立長期、穩健、對基金份額持有人負責的理念，審慎簽署并認真履行聘用合同，提前解除聘用合同應當有正當的理由。

　　第十二條 投資管理人員應當牢固樹立合規意識和風險控制意識，強化投資風險管理，提高風險管理水平，審慎開展投資活動。

　　第十三條 投資管理人員應當加強學習，接受職業培訓，熟悉與證券投資基金有關的政策法規及相關業務知識，不斷提高專業技能。

　　第三章 監督管理

　　第十四條 公司應當建立科學合理的投資管理人員聘用制度，對投資管理人員的聘任條件、聘任程序、聘任期限等作出明確規定。

　　公司在聘任投資管理人員時，應當充分了解擬任人選的工作背景、遵規守法情況、誠信情況、從業資格、業務素質、工作能力及工作變動情況等，對其能否勝任擬任職崗位進行認真評估，審慎作出聘用決定。

　　第十五條 公司聘用投資管理人員應當簽訂聘用合同。公司應當按照相關法律法規和規章的要求，結合基金行業的特點認真研究、制訂聘用合同的各項內容，對雙方的權利、義務、投資管理人員的聘任期限、投資管理目標與考核、保密事項、競業禁止事項、違約條款等方面進行詳細約定。

　　第十六條 公司應當完善研究、決策、執行、反饋等投資業務流程，合理設置與投資業務相關的部門、崗位，并明確相關部門和崗位的職責。

　　第十七條 公司應當完善并嚴格實行投資分析和投資決策機制，加強研究對投資決策的支持，防止投資決策的隨意性。

　　第十八條 公司應當建立完善投資授權制度，明確界定投資權限，防止投資管理人員越權從事投資活動。

　　投資管理人員應當嚴格遵守公司的投資授權制度，在授權范圍內履行職責；超出授權范圍的，應當按照公司制度履行批準程序。

　　第十九條 公司應當建立健全投資風險控制機制，設立專門機構，配備專門人員對市場風險、信用風險、流動性風險等進行監測、評估、報告，并制定相應的風險處置預案。

　　第二十條 公司應當建立公平交易制度，制訂公平交易規則，明確公平交易的原則及實施措施，對反向交易、交叉交易及其他可能導致不公平交易和利益輸送的異常交易行為加強跟蹤監測、及時分析并按規定履行報告義務。

　　第二十一條 公司應當建立信息管理及保密制度，加強風險隔離。

　　投資管理人員應當嚴格遵守公司信息管理的有關規定以及聘用合同中的保密條款，不得利用未公開信息為自己或者他人謀取利益，不得違反有關規定向公司股東、與公司有業務聯系的機構、公司其他部門和員工傳遞與投資活動有關的未公開信息。

　　第二十二條 公司應當建立完善投資、研究及交易的記錄和檔案管理制度，基金投資標的物備選庫的建立及變更、主要投資決策等事項應當有充分的依據和完整的記錄，并按照規定期限予以保存。

　　第二十三條 公司應當建立有關投資管理人員個人利益沖突的管理制度，加強對投資管理人員直系親屬投資等可能導致個人利益沖突行為的管理。

　　投資管理人員不得直接或間接為其他任何機構和個人進行證券投資活動，不得直接或間接接受證券公司、投資公司、上市公司等其他任何機構和個人提供的禮金、旅游服務等各種形式的利益。投資管理人員履行職責時，對可能產生個人利益沖突的情況應當及時向公司報告。

　　第二十四條 公司應當加強對投資管理人員參加與履行職責有關的社會活動及會議的管理，對投資管理人員參加各種形式的年會、論壇等活動做出統一安排。

　　未經公司允許，投資管理人員不得以公司或個人名義參加與履行職責有關的社會活動或會議，嚴禁投資管理人員利用參加會議之便牟取不當利益，損害基金份額持有人的合法權益。

　　第二十五條 公司應當加強投資管理人員對外公開發表與基金投資有關言論的管理。

　　投資管理人員應當遵守公司對外宣傳的有關規定，不得誤導、欺詐基金份額持有人，不得對基金業績進行不實的陳述。

　　第二十六條 公司應當加強對投資管理人員代表基金份額持有人對外行使權利的管理，制定相關制度，明確相應程序。

　　投資管理人員受公司委托，以基金份額持有人的名義行使權利時應當遵守有關法律、行政法規、中國證監會的規定及公司的有關規定，不得利用履行職責之便獲取不正當利益。

　　第二十七條 公司應當加強對投資管理人員出國（境）的管理，對投資管理人員在工作時間出國（境）時應當履行的報告義務、職責行使等作出規定。

　　第二十八條 公司應當建立對投資管理人員的考核體系，客觀、科學地評價投資管理績效。

　　公司對基金經理的評價和考核應當體現基金財產運用注重長期、價值投資、控制風險的特點。

　　第二十九條 公司應當加強對投資管理人員的合規教育，定期進行合規培訓，提高其合規意識。每個投資管理人員每年接受合規培訓的時間不得少于20小時。