1、看好油气装备、快速成型应用公司。【工程机械】行业走向分化,混凝土机械在商混率提升、产品升级换代的推动下景气持续,其它子行业在基建温和复苏的前提下销量将缓慢改善,持续重点推荐龙头中联重科以及安徽合力。

    【石油天然气装备】“十二五”天然气产业高速发展,页岩气第二轮探矿权招标即将启动,看好杰瑞股份、富瑞特装、惠博普、蓝科高新。【煤化工设备】庆华集团总投资264亿元的55亿立方米/年煤制天然气项目获得国家发改委正式核准,“十二五”煤化工示范项目审批悄然起步;煤化工设备订单预期乐观,看好张化机、海陆重工、杭氧。

    【快速成型应用公司】制造业的新兴技术,我国高端金属部件的应用前景广阔,看好掌握大型铸锻件快速成型技术的南风股份和钛合金激光成型技术的中航重机。

    【装备制造转型服务业】部分质地优良的装备制造企业从单纯销售产品发展成为提供服务和成套解决方案的综合服务商,看好转型进展迅速,服务业占比提升很快的杭氧、盾安、丰东、天广消防。

    【航天军工】估值有所降低,短期趋势不明显。3季度军工股面临的事件驱动性机会和重组预期可能较为强烈。看好:航空动力、中航电子、中航重机、西飞国际、中航精机、中航光电。

    2、投资组合及调整:调出三一、天地科技、调入中航重机大(中联重科、航空动力、中航电子)中(杭氧股份、盾安环境、上海机电、中航重机)小(南风、高陶、中鼎、机器人、张化机、天广)。

    3、上周报告:报告:【中联重科】上半年净利润同比增22%,业绩超预期,指标大幅领先同行。下调收入增速至15%,下调2012-2014EPS分别至1.22/1.34/1.51元,下调幅度约为6%,对应PE为6.7/6.1/5.4倍。维持“推荐”。【三一重工】上半年净利润同比-13%,业绩低预期,调低全年增长目标。全年收入预计同比持平,净利润同比-15%,下调公司2012~2014年EPS分别至0.96、1.1、1.3元。对应PE为10.2/9.0/7.6倍。

    4、上周调研:【恒立油缸】经营较平稳,下半年业务可能有突破,短期业绩压力较大,“谨慎推荐”;【吉艾科技】新产品和测井服务潜力大,未来受益页岩气,“推荐”;【蓝科高新】LNG球罐、油气分离设备、石油钻机等多种业务保障稳健增长,维持“谨慎推荐”。

    5、下周拟调研:银河证券3D打印、快速成型产业链会议6、股价异动点评:三一重工上周跌12.4%,异动点评见附录2(2);吉艾科技上周上涨8%,点评见附录2(35);天广消防上周涨11%,点评见附录2(36);上周快速成型应用主题类公司异动明显,异动点评见附录1(17)。